Банковские требования проектном финансировании

Банковские требования проектном финансировании

Финансовый рычаг в проектном финансировании- это основной «двигатель» проекта. Поэтому постарайтесь получить от банка согласие на максимально возможную сумму кредита для проекта: высокие объёмы кредитования уменьшают потребность в собственном капитале и улучшаю его доходность. Будет легче проводить переговоры с инвесторами!

Далее, Вы строите финансовую модель проекта и проводите анализ его чувствительности. Здесь главной задачей является разработать такую модель, чтобы при негативном сценарии развития проекта главный показатель, а именно Debt Service Ratio (DSCR) удовлетворял требованиям банка.

Часто разработчики проекта снабжают его всем спектром показателей: IRR, NPV, DPV и пр. Конечно эти показатели, в первую очередь, нужны … самим Спонсорам и другим поставщикам собственного капитала для проекта. А «шефу» — банку, в первую очередь, нужен хороший DSCR (не забывайте интересы шефа!).

Структуру капитала проекта и финансовую модель разработчики и консультант проекта могут расследовать по определённым алгоритмам.

Само собой разумеется, что «шеф ПФ» — банк «выставляет» свои требования не только Спонсорам проекта, но и самому проекту.

От типа проекта — частный или PUBLIC PRIVATE PARTNERSHIPS – зависит «длина» перечня таких требований. Кроме того, банк, предлагающий ПФ, может иметь свои специфические критерии финансирования проектов, некоторые из них я уже называл:

1. Например, банк финансирует до 35% общих расходов по полностью новому проекту …

2. От инвесторов ожидается существенное участие в капитале….

(другие – найдёте в книге)

Но сложнее всего оформить документацию таким образом, чтобы удовлетворить требованиям банка к предоставляемой информации. Вот «входная» информация о таких требованиях. Обычно требования банка к предоставляемой информации разделены на три части:

• Часть 1. Бизнес и проектная информация. Здесь речь идёт о подробностях, касающихся концепции, роли, производства, рынка и менеджмента проекта.

• Часть 2. Здесь речь идёт о финансовых аспектах проекта, как например, проектные расходы и доходы, план финансирования и ожидаемая финансовая степень отдачи проекта.

• Часть 3. Вопросы окружающей среды и административно-правовые вопросы. Здесь речь идёт об административно-правовом окружении, в рамках которого должен развиваться, описываться и документироваться проект.

Смотря по обстоятельствам, не все нижеизложенные категории информации имеют значение для различных проектов. Это зависит от вида предложенного проекта — как далеко необходимо углубляться в детали каждой категории информации. Также возможно, что Банк запросит дополнительную информацию в процессе проведения анализа и одобрения финансирования.

Но основное требование к представляемой информации можно сформулировать так – должен быть представлен идеальный бизнес-план!

Нужно ещё учитывать, что каждый банк имеет свою процедуру рассмотрения заявок на финансирование, а также что…

Многие крупные банки рекомендуют инициаторам проектов воспользоваться услугами опытных финансовых консультантов и привлечь их к сотрудничеству с самого начала разработки проекта. Банки понимают, что подключение таких консультантов может значительно ускорить обычные банковские проверки в рамках «обязательства в добросовестности» проекта и с этим процесс проверки всего проекта. И в некоторых оговоренных случаях могут оплатить даже расходы на консультантов!

Ну, конечно же, консультант должен выполнить в ПФ определённые задачи и действовать в определённой последовательности… Подробнейший список раскрытых требований к проектам частного сектора (около 7 страниц), задачи консультанта и алгоритм его действий в частном секторе ПФ, а также многое необходимое для успешного привлечения ПФ для Вашего проекта, Вы найдёте в книге «Проектное финансирование».